Эксперты объяснили принцип работы BNPL-сервисов

В России за последние годы стали популярны BNPL-сервисы. Россияне предпочитают всё больше и больше покупать товары, а платить за них частями. В этом материале 72.RU разбирается вместе с экспертами и участниками рынка, почему это происходит и какие дальнейшие перспективы. О чем речь? Последние несколько лет в России набирают популярность BNPL-сервисы («покупай сейчас, плати потом»). Благодаря им россияне приобретают товары, но не отдают всю сумму сразу, а делят ее на части. Обычно на четыре платежа, первый из которых производите сразу же при покупке, остальное — на равную сумму и с одинаковой периодичностью — раз в две недели. В таком случае доплаты не предусматривается. Как это выглядит. Допустим, вы хотите сходить на концерт любимого артиста, но стоимость билета в размере 10 000 рублей кажется для вас слегка высокой. В таком случае можно разделить траты на четыре платежа. Такая возможность появляется при покупке билета. Там же показаны условия — первый платеж в размере 25% от стоимости производите сразу же, другие три — раз в две недели. Можно поделить на шесть или десять частей, но там уже будет доплата сверху. В качестве примера вместо билета на концерт можно подставить что-нибудь другое — покупку техники, абонемента в тренажерный зал, одежды, авиабилета и многого другого. BNPL не является кредитом или рассрочкой. Не надо идти в банк, показывать паспорт, заполнять заявление, подписывать договор. Чтобы воспользоваться механизмом, не нужно одобрения кредитной организации, указываете номер и привязываете карту, с которой будут списывать деньги. На кредитную историю это никак не влияет. «Ключевое отличие в следующем: BNPL — это сверхкороткие деньги „здесь и сейчас“. Вы не увеличиваете свой долг на годы, а просто разбиваете одну конкретную покупку на две-четыре части без заполнения длинных анкет, обращения в офисы банка и запросов в Бюро кредитных историй», — объясняет Любовь Пронина, руководитель направления кредитования финтех-компании «ЮMoney». Почему растет популярность? «По нашим оценкам, в 2025 году рынок BNPL в России вырос примерно в 2,5 раза по сравнению с 2024 годом», — говорит Максим Зайцев, генеральный директор сервиса оплаты частями «Долями». Рост, объясняет он, во многом связан с перераспределением спроса внутри рынка платежей и кредитных продуктов. «На фоне охлаждения банковских рассрочек и классического потребкредитования формат оплаты частями стал для части клиентов более удобной и понятной альтернативой — с прозрачными условиями, коротким горизонтом обязательств и без долгосрочной долговой нагрузки», — продолжает Зайцев. Таким образом, добавляет он, BNPL во многом компенсировал снижение объемов в традиционных кредитных инструментах, не увеличивая общий уровень закредитованности, а меняя структуру потребительских платежей. «Популярность BNPL объясняется простотой пользовательского сценария. Оплата частями оформляется непосредственно в момент покупки, без сбора документов и долгого заполнения анкет, что делает ее встроенной в повседневный процесс шопинга», — говорит Зайцев. Рост спроса на BNPL в России в последние годы обусловлен несколькими факторами, говорит Александр Дворский, старший управляющий директор Совкомбанка. «Среди них, — перечисляет он, — регуляторные изменения в сфере классического кредитования (ПДН), технологическая простота и скорость оформления (процесс занимает в среднем 45–60 секунд, без необходимости подтверждения дохода или сканирования паспорта), а также активная интеграция сервисов рассрочки в крупные маркетплейсы и онлайн-ретейл». «Согласно данным сервиса „Плайт“, входящего в экосистему банка, наиболее востребованными категориями для оплаты через BNPL являются электроника и бытовая техника, одежда и обувь, мебель и товары для дома, а также косметика и парфюмерия», — рассказал Дворский. Прежде всего это прямой ответ на дорогие кредиты, как называет популярность BNPL в последние годы Любовь Пронина. «В условиях высокой ключевой ставки и ужесточения банковских требований классический потребительский кредит стал для многих недоступен. BNPL превратился из нишевого продукта в своеобразный „спасательный круг“: покупатель получает возможность оплатить товар частями без визита в банк и проверки кредитной истории», — говорит она. Кроме того, продолжает Пронина, рынок достиг точки критической массы. По ее словам, в России объем BNPL-сегмента в 2025 году вырос до 940 миллиардов рублей — это увеличение в 2,5 раза за год. Доля таких платежей в рознице удвоилась с 0,5% до 1,1%, и это только начало, уверяет она. «В-третьих, изменился сам потребитель. Мы фиксируем четкий запрос на транзакционную свободу. Люди больше не хотят брать на себя длительные долговые обязательства (на 3–5 лет) ради покупки смартфона или пальто. BNPL дает ощущение контроля: „Я плачу здесь и сейчас, но небольшими частями“. Психологически это воспринимается не как кредит, а как удобный график платежей», — объясняет Пронина. Свою роль сыграла и экосистемность, отмечает эксперт. BNPL перестал быть просто «кнопкой на кассе», он встраивается в программы лояльности, дает кешбэк, бонусы и статусные привилегии, говорит Пронина. Это уже не просто способ оплаты, а часть потребительского опыта. В чем выгода для банков? Для банков развитие BNPL-сервисов выполняет три ключевые функции, отмечает Дворский. «Во-первых, они служат „цифровым входным билетом“ в экосистему банка, привлекая новую аудиторию. Во-вторых, генерируют комиссионный доход от партнерств с интернет-магазинами и маркетплейсами. В-третьих, позволяют на основе данных о покупательском поведении формировать персонализированные предложения, повышая клиентоцентричность», — поясняет он. Какие перспективы у рынка BNPL? С 1 апреля 2026 года вступает в силу федеральный закон, передающий регулирование BNPL под контроль Банка России, обращает внимание Александр Дворский. Ключевые изменения, отмечает он, включают ограничение максимального срока рассрочки до шести месяцев (до 1 апреля 2028 года), а далее — до четырех месяцев; обязательный учет рассрочки в кредитной истории при сумме покупки от 50 000 рублей; а также запрет скрытых комиссий и надбавок к цене товара. «Ожидается, что новые меры приведут к структурной трансформации рынка: рост замедлится, крупные покупки сократятся, а доля микрорассрочек увеличится. В долгосрочной перспективе регулирование усилит консолидацию рынка вокруг крупных игроков, обеспечивающих прозрачность, технологическую эффективность и соответствие требованиям ЦБ», — прогнозирует Дворский. Бурный стартовый этап с приростом по 200–300% в год закончился, уверена Пронина. Сейчас происходит переход в фазу зрелости: прогноз на 2026 год — +30% в России. По ее предположению, объем российского рынка приблизится к 1,25 триллиона рублей. Следующий большой рынок — экспансия в B2B и новые категории, говорит она. «Уже сейчас платформы предлагают отсрочку на 30–90 дней для малого бизнеса. Это решит проблему дефицита оборотных средств у ретейлеров. Также BNPL активно идет в медицину, страхование и туристический сегмент», — отмечает Пронина. Впереди, прогнозирует она, взрывной рост гибридных моделей: оплата частями плюс накопление баллов. «Платежные сервисы становятся маркетинговыми платформами, и бренды будут платить не просто за транзакцию, а за удержание клиента внутри рассрочки», — добавляет Пронина. Как уверяет Пронина, BNPL — это новый стандарт потребления. Через три-пять лет наличие кнопки «Заплатить частями» станет обязательным условием для любого онлайн-магазина так же, как сейчас обязателен прием банковских карт. Но сам продукт изменится, добавляет она, из «простых четырех платежей» он превратится в умный финансовый инструмент, вшитый в супераппы и цифровые кошельки. Ранее мы с экспертами обсуждали, наступила ли в российской экономике стагнация. Их рассуждения по этому поводу читайте в этом материале. А до этого экономисты давали прогнозы, что будет с рублем в 2026 году и ждать ли доллар по 100.